Coingonews

Token tài chính phi tập trung Aave (AAVE) đã chứng kiến mức tăng đáng kể 32% trong bảy ngày qua. Xu hướng tăng này được cho là do nhiều yếu tố khác nhau, bao gồm sự quan tâm ngày càng tăng đối với thị trường DeFi và giá Bitcoin (BTC) tăng đột biến dạo gần đây. Chúng ta có thể lạc quan hơn nữa vì một yếu tố quan trọng khác cũng có thể góp phần vào sự tăng trưởng của Aave.

Biểu đồ giá AAVE. Nguồn: TradingView

Vào năm 2022, nền tảng cho vay phi tập trung đã công bố kế hoạch phát hành stablecoin GHO vào quý đầu tiên của năm 2023. Với nhu cầu ngày càng tăng đối với tài sản ổn định trên thị trường tiền điện tử, khả năng rất cao GHO sắp được trình làng.

Trong năm ngoái, stablecoin đã chứng minh tiện ích của chúng như một tài sản trú ẩn an toàn trong thời kỳ suy thoái của Bitcoin và các loại tiền điện tử khác; tuy nhiên, chúng cũng cho thấy khả năng gây gián đoạn thị trường khi không duy trì được giá trị cố định của mình.

Mặc dù có một số biến động như thế, nhưng các stablecoin như USDT và USDC vẫn có thể cung cấp cho các nhà đầu tư một phương tiện để bảo toàn chứng khoán của họ trong thị trường gấu. Ngược lại, USTC và USDN là một trong những coin hoạt động kém nhất trong lĩnh vực này, dẫn đến tổn thất đáng kể cho những người đầu tư vào các tài sản này.

Bất chấp một số thách thức, các nhà đầu tư tiền điện tử dường như vẫn có cái nhìn lạc quan về các stablecoin. Điều này thể hiện rõ trong dự đoán xung quanh việc tích hợp các stablecoin phi tổng hợp (nonsynthetic) vào mạng Cardano (ADA) trong tương lai gần. Aave cũng có khả năng làm được điều tương tự.

Tìm hiểu về stablecoin của Aave

GHO sẽ là một stablecoin được thế chấp vượt mức, có nghĩa là nó sẽ có nhiều tài sản thế chấp hơn giá trị của stablecoin đã phát hành. Điều này yêu cầu người dùng gửi một lượng tài sản lớn hơn làm tài sản thế chấp để đảm bảo tính ngang giá của stablecoin, thay vì chỉ gửi giá trị tương đương mà họ muốn nhận được.

GHO, một loại stablecoin với sự ngang giá được neo với đồng đô la Mỹ, sẽ được thế chấp bằng nhiều loại tài sản khác nhau do người dùng Aave lựa chọn. Stablecoin này được thiết kế để phi tập trung hóa, nghĩa là nó sẽ được sở hữu và quản lý bởi cộng đồng Aave thay vì được kiểm soát bởi một đối tượng tập trung.

Stablecoin, với tư cách là tài sản có tính thanh khoản cao, có khả năng nâng cao khía cạnh này trên nền tảng DeFi, nơi GHO đang được giới thiệu. Vì Aave cung cấp dịch vụ cho vay phi tập trung, GHO sẽ chỉ được đúc khi người dùng cung cấp tài sản thế chấp theo một tỷ lệ cụ thể. Sau khi hoàn trả khoản vay, giao thức GHO sẽ đốt số stablecoin được hoàn lại.

Để đảm bảo duy trì liên tục ngân quỹ của Aave và hỗ trợ các nỗ lực tiếp cận và phát triển không ngừng của dự án, tiền lãi tạo ra từ tài sản vay được chuyển đến ngân quỹ của tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) của Aave.

GHO đang đề xuất sử dụng những người hỗ trợ, các công ty hoặc giao thức chưa được Aave tiết lộ để đúc và đốt token GHO, những người hỗ trợ này sẽ được DAO chấp thuận.

Công ty bảo mật hàng đầu Open Zeppelin đã tiến hành kiểm toán stablecoin và không có vấn đề nghiêm trọng hoặc đáng báo động nào xuất hiện trong codebase.

Những gì được mong đợi ở Aave?

Việc ra mắt GHO sắp tới đang khiến cộng đồng phấn khích, đặc biệt là trong số các holder Aave, những người đã tích lũy một phần lớn hơn trong tổng số AAVE được cung cấp trong bốn tuần qua, hiện đang nắm giữ 60%. Điều này đã dẫn đến vị trí của họ tăng 12% trước sự kiện này.

Hiện tại, Aave có tổng giá trị bị khóa (TVL) cao thứ ba trên thị trường DeFi. Việc tích hợp một stablecoin trong hệ sinh thái của nó có thể nâng cao vị thế thị trường hơn nữa và mang lại lợi thế cạnh tranh so với nền tảng đối thủ Compound (COMP).

Việc cung cấp stablecoin mạnh mẽ có khả năng thúc đẩy vốn hóa token của Aave vượt trội hơn thị trường DeFi rộng hơn. Tuy nhiên, nếu token không duy trì được sự ổn định, nó có thể khiến nền tảng cho vay suy sụp và có khả năng làm giảm đáng kể vốn hóa thị trường tiền điện tử, tương tự như sự gián đoạn thị trường đã thấy vào năm 2022.

Nguồn: tapchibitcoin

Tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử (TOTALCAP) đang giao dịch bên trong một cái nêm tăng dần. Giá Bitcoin (BTC) đang cố gắng di chuyển lên trên mức kháng cự Fib thoái lui 0,618. Shiba Inu (SHIB) bứt phá lên trên đường kháng cự giảm dần.

Theo báo cáo, bất chấp thị trường gấu kéo dài, số lượng nhà phát triển trong ngành công nghiệp tiền điện tử đang tăng lên từng ngày. Vào cuối năm 2022, có 24.000 nhà phát triển làm việc trong lĩnh vực tiền điện tử, cao hơn nhiều với mức 12.000 vào năm 2021.

Ngoài ra, ngân hàng kỹ thuật số N26 có trụ sở tại Đức đang mở rộng để cung cấp nhiều dịch vụ giao dịch tiền điện tử hơn cho các quốc gia châu Âu.

TOTALCAP giao dịch bên trong mô hình giảm giá

Vào ngày 14 tháng 1, tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử đã bứt phá đường kháng cự giảm dần được hình thành từ ngày 15 tháng 8. Ngay sau đó, nó đã lấy lại mức kháng cự Fib thoái lui 0,618 ở 916 tỷ đô la.

Hiện tại, vốn hóa thị trường tiền điện tử đang giao dịch bên trong một cái nêm tăng dần, được coi là một mô hình giảm giá. Ngoài ra, mô hình này được kết hợp với sự phân kỳ giảm giá trong chỉ báo RSI (đường màu xanh lá cây).

Nếu vốn hóa thị trường tiền điện tử phá vỡ xuống dưới cái nêm, nó có thể quay trở lại ngưỡng kháng cự trước đó ở $870 tỷ. Mặt khác, một đột phá có nghĩa là xu hướng vẫn đang tăng và có thể dẫn đến mức cao gần 1 nghìn tỷ đô la.

Biểu đồ TOTALCAP khung 2 giờ | Nguồn: TradingView

Bitcoin đạt mức kháng cự Fib

Giá Bitcoin đã giao dịch bên trong một kênh song song tăng dần kể từ ngày 21 tháng 11. Vào ngày 13 tháng 1, giá Bitcoin đã bứt phá lên trên kênh. Nó đạt mức cao nhất là $21.475 vào ngày 16 tháng 1. Đột phá lên trên các kênh như vậy thường có nghĩa là chuyển động đi lên là bốc đồng, như trường hợp của Bitcoin. Tuy nhiên, giá Bitcoin vẫn chưa lấy lại mức kháng cự Fib thoái lui 0,618 ở mức $21.530.

Chỉ báo RSI khung 4 giờ đã tạo ra sự phân kỳ giảm giá (đường màu xanh lá cây). Đây là một dấu hiệu thường xảy ra trước khi giá giảm. Thực tế là nó đang xảy ra ngay tại mức kháng cự Fib thoái lui 0,618 làm tăng ý nghĩa của nó.

Vì vậy, giá BTC có thể giảm xuống mức hỗ trợ thoái lui Fib 0,382 (màu trắng) ở $19.500. Tuy nhiên, miễn là nó không phá vỡ xuống dưới mức hỗ trợ Fib thoái lui 0,618 ở $18.300 thì xu hướng vẫn tăng.

Mặt khác, một đột phá lên trên ngưỡng kháng cự Fib 0,618 ở $21.530 sẽ đẩy nhanh tốc độ tăng.

Biểu đồ BTC/USDT khung 4 giờ | Nguồn: TradingView

SHIB bứt phá đường kháng cự

Giá SHIB đã tăng kể từ ngày 29 tháng 12. Nó đã bứt phá lên trên đường kháng cự giảm dần vào ngày 13 tháng 1. Nó đạt mức cao $0,0000128 vào ngày 18 tháng 1.

Nếu xu hướng tăng tiếp tục, mức kháng cự tiếp theo sẽ là $0,0000135. Di chuyển lên trên nó có thể đẩy nhanh tốc độ tăng.

Mặt khác, sự từ chối bởi vùng này có thể dẫn đến việc kiểm tra lại đường kháng cự giảm dần.

Biểu đồ SHIB/USDT hàng ngày | Nguồn: TradingView

Nguồn: tapchibitcoin

Việc Polygon nâng cấp hard fork thành công là thông tin tốt đối với đội ngũ phát triển và tăng trải nghiệm người dùng trên Polygon.

Ngày 17/01, Polygon thông báo hoàn thành nâng cấp hard fork Polygon PoS Chain. Được biết, đợt hard fork này nhằm nâng cấp hiệu suất mạng lưới, hạn chế các đợt tăng đột biến gas (gas spike) và loại bỏ các hoạt động tái cấu trúc hệ thống.

Cụ thể, khi nhu cầu hoạt động trên Polygon cao đột biến, tình trạng phí gas cũng tăng theo cấp số nhân. Mặc dù phí gas cao phản ánh sự tích cực trong hoạt động của người dùng trên mạng lưới, nhưng hiện tượng “gas spike” được coi là một điều bất thường trong cơ chế hoạt động của mạng.

Giảm spike gas sau hard fork.

Do đó, để giải quyết vấn đề này, Polygon đã tăng BaseFeeChangeDenominator từ 8 lên 16. Điều này giúp giảm tỷ lệ thay đổi đối với phí gas cơ bản từ 12,5% xuống 6,25%. Ngoài ra, hard fork còn giảm “Sprint Length” của mạng từ “64 blocks xuống còn 16 blocks”, cho phép “tạo các blocks mới trong vòng 32 giây” so với thời gian tạo khối hiện tại là 128 giây.

Hard fork giải quyết việc tổ chức lại chuỗi (Reorgs) 

Tuy nhiên, phí gas vẫn tăng sau hard fork do hoạt động trên chuỗi tăng, nhưng sự biến động mạnh của phí gas sẽ không còn xảy ra.

Tại thời điểm viết bài, MATIC đang giao dịch quanh mức 1 USD, tăng từ 0,8 USD trong tuần trước.

Giá MATIC hiện tại

MATICUSDT chart by TradingView

VIC Crypto tổng hợp

Nguồn: Vic

Bitcoin đã bắt đầu năm 2023 với dấu hiệu tích cực, khi giá của token kỹ thuật số lớn nhất thế giới tăng khoảng 28% kể từ đầu tháng 1.

Vào thứ Bảy tuần trước, giá bitcoin lần đầu tiên tăng trên 21.000 đô la kể từ ngày 7 tháng 11.

Nó vẫn còn cách rất xa so với mức cao kỷ lục 68.990 đô la được ghi nhận vào tháng 11 năm 2021, nhưng cũng đã khiến những người chơi trên thị trường có động lực lạc quan.

Biểu đồ giá Bitcoin từ thời điểm đạt mức cao nhất mọi thời đại gần 69.000 đô la cho đến nay. Nguồn: TradingView

Đợt phục hồi hàng tháng diễn ra sau một năm 2022 nghiệt ngã, một năm của ​​​​các vụ vỡ nợ và bê bối lớn trong ngành công nghiệp tiền điện tử, bao gồm cả sự sụp đổ của FTX và sự sụt giảm mạnh trên thị trường lớn hơn liên quan đến động thái thắt chặt chính sách của ngân hàng trung ương.

Các nhà phân tích nói rằng một số yếu tố đằng sau sự gia tăng trong năm mới của bitcoin bao gồm khả năng tăng lãi suất giảm xuống, cũng như việc tích lũy của cá voi.

Năm mới, chính sách tiền tệ mới?

Lạm phát đang hạ nhiệt và các chỉ số kinh tế cho thấy hoạt động kinh tế của Hoa Kỳ đang dần chậm lại. Điều đó khiến các trader tin rằng Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) có thể thay đổi hoàn toàn, hoặc ít nhất là nới lỏng, chiến lược tăng lãi suất của họ.

Tuần trước, dữ liệu mới về mức lạm phát của Hoa Kỳ cho thấy sự sụt giảm nhẹ, với chỉ số giá tiêu dùng giảm 0,1% trong tháng 12.

James Butterfill, trưởng bộ phận nghiên cứu tại công ty quản lý tài sản kỹ thuật số CoinShares, cho biết:

“Bitcoin phản ứng tích cực với dữ liệu vĩ mô khi các nhà đầu tư phớt lờ sự sụp đổ của FTX. Dữ liệu vĩ mô quan trọng nhất mà các nhà đầu tư đang tập trung vào là dữ liệu PMI dịch vụ yếu kém và xu hướng giảm của dữ liệu việc làm và tiền lương. Điều này cùng với xu hướng lạm phát giảm đã góp phần củng cố niềm tin của mọi người, trong khi nó đến vào thời điểm mà định giá của Bitcoin gần với các mức thấp nhất mọi thời đại. Triển vọng nới lỏng chính sách tiền tệ do dữ liệu vĩ mô yếu hơn và việc định giá thấp là nguyên nhân dẫn đến đợt tăng giá này.”

Fed đã nâng lãi suất vay gấp bảy lần vào năm 2022, khiến các tài sản rủi ro cao như cổ phiếu – đặc biệt là cổ phiếu công nghệ – gặp rất nhiều khó khăn. Vào tháng 12, tỷ lệ quỹ chuẩn của ngân hàng đã tăng lên 4,25% – 4,5%, đạt mức cao nhất kể từ năm 2007.

Bitcoin đã bị cuốn vào drama xoay quanh lãi suất cho vay, vì nó ngày càng được các nhà đầu tư coi là một tài sản rủi ro.

Những người ủng hộ trước đây đã nói về tiềm năng của bitcoin như một “hàng rào” để mua trong thời kỳ lạm phát cao. Nhưng bitcoin đã không đạt được mục tiêu đó vào năm 2022, thay vào đó lại giảm hơn 60% khi Hoa Kỳ và các nền kinh tế lớn khác phải vật lộn với tỷ lệ và chi phí sinh hoạt cao hơn.

Yuya Hasegawa, nhà phân tích thị trường tiền điện tử tại sàn giao dịch Nhật Bản Bitbank, cho biết trong một thông báo vào ngày 13 tháng 1 rằng điều này “tạo ra hy vọng cho những người tham gia thị trường rằng Fed sẽ tiếp tục giảm tốc độ tăng lãi suất”.

Fed nhiều khả năng sẽ duy trì tỷ lệ lãi suất cao trong thời điểm hiện tại. Tuy nhiên, một số người tham gia thị trường hy vọng rằng các ngân hàng trung ương sẽ bắt đầu kìm hãm tốc độ tăng lãi suất, hoặc thậm chí cắt giảm lãi suất. Một số nhà kinh tế dự đoán việc cắt giảm lãi suất của Fed có thể diễn ra ngay trong năm nay.

Đó là do nguy cơ suy thoái cũng đang hiện hữu trong tâm trí các ngân hàng trung ương.

Khoảng 2/3 các nhà kinh tế đứng đầu được Diễn đàn Kinh tế Thế giới khảo sát tin rằng suy thoái kinh tế toàn cầu có thể xảy ra vào năm 2023.

Đồng đô la Mỹ cũng sụt giảm, với đồng bạc xanh giảm 9% so với các loại tiền tệ được các đối tác thương mại của Mỹ sử dụng trong ba tháng qua. Phần lớn hành động giá bitcoin đối lập với đô la Mỹ, và khi đồng đô la yếu đi sẽ rất có lợi cho bitcoin.

Cá voi mua BTC

Theo Kaiko, những người mua coin lớn hơn được gọi là “cá voi” có thể đang dẫn đầu đợt phục hồi mới nhất của bitcoin.

Cá voi Bitcoin là cụm từ dùng để chỉ những tổ chức hay cá nhân nắm giữ một lượng tài sản rất lớn. Lượng tài sản mà họ nắm giữ lớn đến nỗi có thể đủ khả năng để thao túng bất kỳ thị trường nào. Cá voi Bitcoin là những ví có số dư trên 1.000 BTC.

Công ty dữ liệu tiền điện tử cho biết trong một loạt các tweet vào thứ Hai rằng quy mô giao dịch đã tăng từ mức trung bình 700 đô la vào ngày 8 tháng 1 lên 1.100 đô la vào ngày 17 tháng 1 trên sàn giao dịch tiền điện tử Binance, cho thấy niềm tin mới vào thị trường của cá voi.

Cá voi có thể là các cá nhân, như CEO Michael Saylor của MicroStrategy và nhà đầu tư Thung lũng Silicon Tim Draper hoặc là các nhà tạo lập thị trường, đóng vai trò là người trung gian trong các giao dịch giữa người mua và người bán.

Những người hoài nghi về các loại tiền kỹ thuật số cho rằng điều này khiến thị trường dễ bị thao túng bởi số ít các nhà đầu tư sở hữu số lượng lớn token. Theo công ty công nghệ tài chính River Financial, 97 địa chỉ ví bitcoin giàu có nhất chiếm 14,15% tổng nguồn cung.

Vào tháng 12, Carol Alexander, giáo sư tại Đại học Sussex, cho biết rằng bitcoin có thể sẽ chứng kiến ​​một “thị trường bò được quản lý” vào năm 2023, trong đó bitcoin vượt lên trên 30.000 đô la trong quý đầu tiên và lên 50.000 đô la trong nửa sau. Lý do của bà là với khối lượng giao dịch đang bốc hơi và mức độ sợ hãi trên thị trường cực kỳ cao, thì cá voi sẽ can thiệp để hỗ trợ thị trường.

Độ khó khai thác Bitcoin ngày càng tăng

Một số công ty khai thác bitcoin đã ngừng hoạt động do giá giảm. Thợ đào bitcoin, những người sử dụng các giàn máy tiêu tốn nhiều năng lượng để xác minh các giao dịch và đúc các token mới, đã bị ảnh hưởng bởi sự sụt giảm giá và chi phí năng lượng tăng cao.

Theo Ayyar, đó là tín hiệu tích cực cho bitcoin.

Những cá nhân này tích lũy một lượng lớn tiền kỹ thuật số, khiến họ trở thành một trong những người bán lớn nhất trên thị trường. Với việc các công ty khai thác giảm lượng nắm giữ của họ để trả nợ, điều đó giúp loại bỏ phần lớn áp lực bán còn lại đối với bitcoin.

Tuy nhiên, gần đây, “độ khó” của mạng bitcoin ngày càng tăng, có nghĩa là cần nhiều công suất tính toán hơn để khai thác một block.

Độ khó khai thác đạt mức kỷ lục 37,6 nghìn tỷ vào Chủ nhật vừa rồi, có nghĩa là, trung bình, sẽ mất 37,6 nghìn tỷ hash hoặc nỗ lực để tìm một block bitcoin hợp lệ và thêm nó vào blockchain.

Độ khó khai thác sẽ tự động điều chỉnh sau mỗi 2016 khối, xảy ra khoảng hai tuần một lần. Độ khó được kể đến là sự đảm bảo các giao dịch được xử lý với tốc độ ổn định, bất kể hashrate của mạng tại một thời điểm là cao hay thấp.

Marcus Sotiriou, nhà phân tích thị trường tại nhà môi giới tài sản kỹ thuật số GlobalBlock, cho biết:

“Độ khó khai thác bitcoin là thước đo mức độ khó để tạo block giao dịch tiếp theo. Độ khó khai thác Bitcoin đã giảm 3,6% trước lần nâng cấp cuối cùng, sau khi một “cơn bão mùa đông” quét qua, khiến một số công ty khai thác phải đóng cửa. Tuy nhiên, giờ đây các công ty khai thác dường như đã quay trở lại, với các máy mới và hiệu quả hơn.”

Trước đó vài ngày, Tạp chí Bitcoin đã báo cáo rằng hashrate Bitcoin đã đạt mức cao nhất mọi thời đại mới là 361,2 EH/s ở độ cao block 770.709 vào ngày 6/1. Kỷ lục này tương đương với 0,3611999 zettahash mỗi giây (ZH/s) hoặc khoảng 361,2 triệu hash mỗi giây.

Halving năm 2024

Cùng lúc đó, các sự kiện tiếp theo trong lịch tiền điện tử có thể mang đến cho các nhà giao dịch niềm vui cho năm mới. Vẫn còn một năm nữa, nhưng “halving” bitcoin là một sự kiện thường làm cho cho các nhà đầu tư tiền điện tử phấn khích.

Halving là một trong những sự kiện quan trọng nhất trên mạng lưới Bitcoin có ảnh hưởng to lớn đến giá cả và tất cả các bên liên quan trong hệ sinh thái của Bitcoin. Bitcoin halving là quá trình giảm một nửa phần thưởng block của việc khai thác Bitcoin. Cứ sau khoảng 4 năm, tương ứng với mỗi 210.000 khối được khai thác, Bitcoin halving sẽ được diễn ra một lần cho đến khi toàn bộ 21 triệu Bitcoin được khai thác hết (ước tính khoảng vào năm 2140).

“Có những dấu hiệu cho thấy đây có thể là sự khởi đầu của một chu kỳ mới với Bitcoin, vì nó thường diễn ra trong khoảng 15-18 tháng trước khi halving”, Ayyar cho hay.

Đợt halving tiếp theo dự kiến ​​sẽ diễn ra vào khoảng từ tháng 3 đến tháng 5 năm 2024. Tuy nhiên, Ayyar cảnh báo:

“Tại thời điểm này, chúng ta đang ở trong vùng quá mua với Bitcoin và do đó chắc chắn có thể dẫn đến ​​đợt sụt giảm. Giá có thể trượt sâu nếu Bitcoin đóng cửa dưới 18.000 đô la trong vài ngày tới”.

Nguồn: tapchibitcoin